A First Course in Stochastic Calculus

Louis-Pierre Arguin

7 valoraciones de Goodreads

Idioma: inglés

Editorial: American Mathematical Society, US, 2022

1470464888 / 9781470464882

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A First Course in Stochastic Calculus is a complete guide for advanced undergraduate students to take the next step in exploring probability theory and for master's students in mathematical finance who would like to build an intuitive and theoretical understanding of stochastic processes. This book is also an essential tool for finance professionals who wish to sharpen their knowledge and intuition about stochastic calculus.Louis-Pierre Arguin offers an exceptionally clear introduction to Brownian motion and to random processes governed by the principles of stochastic calculus. The beauty and power of the subject are made accessible to readers with a basic knowledge of probability, linear algebra, and multivariable calculus. This is achieved by emphasizing numerical experiments using elementary Python coding to build intuition and adhering to a rigorous geometric point of view on the space of random variables. This unique approach is used to elucidate the properties of Gaussian processes, martingales, and diffusions. One of the book's highlights is a detailed and self-contained account of stochastic calculus applications to option pricing in finance.…

N° de ref. del artículo LU-9781470464882

Título
A First Course in Stochastic Calculus
Autor
Louis-Pierre Arguin
Editorial
American Mathematical Society, US
Año de publicación
2022
Estado
New
Encuadernación
Paperback
Idioma
inglés
ISBN 10
1470464888
ISBN 13
9781470464882
Peso del artículo
511 gramos

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