Uncertain Volatility Models - Theory and Application

0 valoración promedio
( 0 valoraciones por Goodreads )
 
9783540426578: Uncertain Volatility Models - Theory and Application

This is one of the only books to describe uncertain volatility models in mathematical finance and their computer implementation for portfolios of vanilla, barrier and American options in equity and FX markets. Uncertain volatility models place subjective constraints on the volatility of the stochastic process of the underlying asset and evaluate option portfolios under worst- and best-case scenarios. This book, which is bundled with software, is aimed at graduate students, researchers and practitioners who wish to study advanced aspects of volatility risk in portfolios of vanilla and exotic options. The reader is assumed to be familiar with arbitrage pricing theory.

"Sinopsis" puede pertenecer a otra edición de este libro.

From the Back Cover:

This book introduces Uncertain Volatility Models in mathematical finance. Uncertain Volatility Models evaluate option portfolios under worst- and best-case scenarios when the volatility coefficient of the pricing model cannot be determined exactly. The user defines subjective volatility constraints; within those constraints, extremal prices are computed. This book studies two types of constraints: volatility bands with upper and lower bounds, and shock scenarios with short periods of extreme volatility, but unknown timing. Uncertain Volatility Models are nonlinear. Worst- and best-case scenarios applied to isolated option positions do not always lead to the same extremal volatility. When applied to an options portfolio, a diversification effect reduces the overall exposure to volatility fluctuations within the subjective constraints. This book explores algorithmic issues that arise due to nonlinearity. Because Uncertain Volatility Models must be applied to option portfolios as a whole, they are difficult to implement on a computer if the portfolio contains barrier or American options. This book is for graduate students, researchers and practitioners who wish to study advanced aspects of volatility risk in portfolios of vanilla and exotic options.

Review:

From the reviews:

MATHEMATICAL REVIEWS

"The book bridges theory and real-world problems in a clear and pragmatic fashion. It can be useful both for academics and professionals in the financial community."

"This book, which comes out of the author’s Ph.D. thesis, introduces uncertain volatility models. ... The formal results are illustrated by many empirical examples. ... The book bridges theory and real-world problems in a clear and pragmatic fashion. It can be useful both for academics and for professionals in the financial community." (Damir Filipovic, Mathematical Reviews, 2003 i)

"The book is devoted to the study of uncertain volatility models that evaluate option portfolios ... . The author travels in this book the entire road from innovative mathematical finance to a working software system ... . Practitioners and students who need to build analytic software libraries may benefit from reading this book ... . This book is also for graduate students and researchers who wish to study advanced aspects of volatility risk in portfolios of vanilla and exotic options." (Anatoliy Swishchuk, Zentralblatt MATH, Vol. 1004 (4), 2003)

"Sobre este título" puede pertenecer a otra edición de este libro.

Comprar nuevo Ver libro

Gastos de envío: EUR 6,73
De Reino Unido a Estados Unidos de America

Destinos, gastos y plazos de envío

Añadir al carrito

Los mejores resultados en AbeBooks

1.

Robert Buff
Editorial: Springer Berlin Heidelberg 2002-04-10, Berlin |London (2002)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos paperback Cantidad: 10
Librería
Blackwell's
(Oxford, OX, Reino Unido)
Valoración
[?]

Descripción Springer Berlin Heidelberg 2002-04-10, Berlin |London, 2002. paperback. Estado de conservación: New. Nº de ref. de la librería 9783540426578

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 62,80
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 6,73
De Reino Unido a Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

2.

Robert Buff
Editorial: Springer (2002)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Paperback Cantidad: 1
Impresión bajo demanda
Librería
Ergodebooks
(RICHMOND, TX, Estados Unidos de America)
Valoración
[?]

Descripción Springer, 2002. Paperback. Estado de conservación: New. Softcover reprint of the origina. This item is printed on demand. Nº de ref. de la librería DADAX3540426574

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 68,17
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 3,39
A Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

3.

Robert Buff
Editorial: Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH and Co. KG (2002)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Cantidad: > 20
Impresión bajo demanda
Librería
Pbshop
(Wood Dale, IL, Estados Unidos de America)
Valoración
[?]

Descripción Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH and Co. KG, 2002. PAP. Estado de conservación: New. New Book. Shipped from US within 10 to 14 business days. THIS BOOK IS PRINTED ON DEMAND. Established seller since 2000. Nº de ref. de la librería IQ-9783540426578

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 76,36
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 3,39
A Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

4.

Robert Buff
Editorial: Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH and Co. KG (2002)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Cantidad: > 20
Impresión bajo demanda
Librería
Books2Anywhere
(Fairford, GLOS, Reino Unido)
Valoración
[?]

Descripción Springer-Verlag Berlin and Heidelberg GmbH and Co. KG, 2002. PAP. Estado de conservación: New. New Book. Delivered from our UK warehouse in 3 to 5 business days. THIS BOOK IS PRINTED ON DEMAND. Established seller since 2000. Nº de ref. de la librería LQ-9783540426578

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 70,06
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 10,11
De Reino Unido a Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

5.

Buff, Robert
Editorial: Springer (2016)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Paperback Cantidad: 1
Impresión bajo demanda
Librería
Ria Christie Collections
(Uxbridge, Reino Unido)
Valoración
[?]

Descripción Springer, 2016. Paperback. Estado de conservación: New. PRINT ON DEMAND Book; New; Publication Year 2016; Not Signed; Fast Shipping from the UK. No. book. Nº de ref. de la librería ria9783540426578_lsuk

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 76,07
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 4,34
De Reino Unido a Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

6.

ROBERT BUFF
Editorial: Springer (2002)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Paperback Cantidad: 1
Librería
Herb Tandree Philosophy Books
(Stroud, GLOS, Reino Unido)
Valoración
[?]

Descripción Springer, 2002. Paperback. Estado de conservación: NEW. 9783540426578 This listing is a new book, a title currently in-print which we order directly and immediately from the publisher. Nº de ref. de la librería HTANDREE0420579

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 72,82
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 8,98
De Reino Unido a Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

7.

Buff Robert
Editorial: Springer
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Cantidad: 1
Impresión bajo demanda
Librería
Majestic Books
(London, ,, Reino Unido)
Valoración
[?]

Descripción Springer. Estado de conservación: New. pp. xii + 244 Illus. This item is printed on Demand. Nº de ref. de la librería 7545453

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 75,87
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 6,17
De Reino Unido a Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

8.

Robert Buff
Editorial: Springer (2002)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Paperback Cantidad: 1
Librería
Irish Booksellers
(Rumford, ME, Estados Unidos de America)
Valoración
[?]

Descripción Springer, 2002. Paperback. Estado de conservación: New. book. Nº de ref. de la librería M3540426574

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 82,37
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: GRATIS
A Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

9.

Buff, Robert
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Cantidad: 1
Librería
Valoración
[?]

Descripción Estado de conservación: New. Publisher/Verlag: Springer, Berlin | This book introduces Uncertain Volatility Models in mathematical finance and their computer implementation for portfolios of vanilla, barrier and American options in equity and FX markets. Uncertain Volatility Models place subjective constraints such as upper and lower bounds on volatility and evaluate option portfolios under worst- and best-case scenarios. This book is for graduate students, researchers and practitioners who wish to study advanced aspects of volatility risk in portfolios of vanilla and exotic options. The accompanying CD contains the source code of a C++ implementation of the algorithms presented in the book. | 1 Introduction.- I Computational Finance: Theory.- 2 Notation and Basic Definitions.- 3 Continuous Time Finance.- 4 Scenario-Based Evaluation and Uncertainty.- II Algorithms for Uncertain Volatility Models.- 5 A Lattice Framework.- 6 Algorithms for Vanilla Options.- 7 Algorithms for Barrier Options.- 8 Algorithms for American Options.- 9 Exotic Volatility Scenarios.- III Object-Oriented Implementation.- 10 The Architecture of Mtg.- 11 The Class Hierarchy of MtgLib-External.- 12 The Class Hierarchy of MtgLib-Internal.- 13 Extensions for Monte-Carlo Pricing and Calibration.- A The Network Application MtgClt/MtgSvr.- B The Scripting Language MtgScript.- C Mathematica Extensions.- References. | Format: Paperback | Language/Sprache: english | 409 gr | 235x155x13 mm | 194 pp. Nº de ref. de la librería K9783540426578

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 79,64
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 2,99
De Alemania a Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

10.

Buff, Robert
Editorial: Springer (2017)
ISBN 10: 3540426574 ISBN 13: 9783540426578
Nuevos Paperback Cantidad: 2
Impresión bajo demanda
Librería
Murray Media
(North Miami Beach, FL, Estados Unidos de America)
Valoración
[?]

Descripción Springer, 2017. Paperback. Estado de conservación: New. Never used! This item is printed on demand. Nº de ref. de la librería P113540426574

Más información sobre esta librería | Hacer una pregunta a la librería

Comprar nuevo
EUR 84,42
Convertir moneda

Añadir al carrito

Gastos de envío: EUR 1,69
A Estados Unidos de America
Destinos, gastos y plazos de envío

Existen otras copia(s) de este libro

Ver todos los resultados de su búsqueda